FABRICAONE.AI объявляет о начале сбора заявок в рамках первичного публичного размещения (IPO) на Московской бирже

Москва, 23 апреля, 2026 год

Группа компаний FabricaONE.AI (ПАО «ФАБРИКА ПО», далее – «Группа» или «Компания») – ведущий российский разработчик программного обеспечения (ПО) на основе искусственного интеллекта (ИИ), объявляет о начале сбора заявок от инвесторов на участие в первичном публичном размещении (далее — «IPO» или «Размещение») обыкновенных акций Компании (далее — «Акции») на Московской Бирже.

ПАРАМЕТРЫ РАЗМЕЩЕНИЯ

• Ценовой ориентир Размещения составляет 25 рублей за одну Акцию, что соответствует рыночной капитализации Компании в размере 14 млрд рублей без учета средств, привлекаемых в ходе IPO. Окончательная цена Размещения будет установлена Советом директоров Компании и раскрыта не позднее 30 апреля 2026 года.
• Индикативный объем Размещения составляет не менее 2 млрд рублей, что соответствует 80 млн Акций по индикативному ориентиру Размещения (около 14% уставного капитала без учета привлекаемых средств).
• Инвесторам будут предложены Акции дополнительного выпуска. Все привлеченные в ходе Размещения средства будут направлены на финансирование дальнейшего роста и масштабирования бизнеса.
• Действующие акционеры Компании не планируют продавать Акции в рамках Размещения и намереваются сохранить значимую долю в капитале после IPO.
• Окончательное количество размещаемых Акций и общий размер привлекаемых средств будут определены по результатам сбора книги заявок и раскрыты в установленном порядке.
• Сбор заявок начинается сегодня, 23 апреля 2026 года, в форме биржевого размещения Акций с построением книги заявок и должен завершиться 29 апреля 2026 года.
• Ожидается, что торги Акциями Компании с листингом на Московской бирже начнутся 30 апреля 2026 года под тикером FIAI и ISIN RU000A10B032.
• Компания и ее действующие акционеры приняли на себя стандартные обязательства, ограничивающие отчуждение Акций в течение 180 дней после завершения IPO, в том числе лицами, действующими от их имени и аффилированными с ними лицами¹.
• В рамках IPO предполагается механизм стабилизации в объеме до 15% от объема Размещения на срок 30 дней после начала торгов.
• Размещение доступно для российских квалифицированных и неквалифицированных инвесторов. Заявки на приобретение Акций можно будет подать через ведущих российских брокеров.

Параметры размещения, эмиссионные документы и иная необходимая дополнительная информация доступны на официальном сайте Компании: https://f1ai.ru/investors/ и на странице Компании на сайте ООО «Интерфакс-ЦРКИ» по адресу https://www.e-disclosure.ru/portal/company.aspx?id=39560.

ПРИНЦИПЫ ОПРЕДЕЛЕНИЯ АЛЛОКАЦИИ

• Минимальная гарантированная аллокация одному розничному инвестору составит не менее 1 лота.
• Максимальный размер аллокации на одного розничного инвестора будет определён по итогам сбора заявок.
• Розничный инвестор, подавший более 10 заявок, аллокацию не получает. Идентификация заявок осуществляется по паспортным данным.
• Аллокация будет определяться независимо от брокера и независимо от времени подачи заявки в течение периода сбора заявок.
• Компания стремится обеспечить сбалансированную аллокацию между розничными и институциональными инвесторами.
• Значения минимального и максимального размера аллокации для каждого институционального инвестора не установлены и будут определяться индивидуально по итогам сбора заявок.
• По итогам IPO Компания раскроет информацию о фактическом распределении Акций между основными категориями инвесторов.

Генеральный директор FabricaONE.AI Максим Тадевосян:

«После объявления о стремлении FabricaONE.AI стать публичной компанией мы увидели сильный интерес со стороны инвесторов, и это не случайно. FabricaONE.AI — первый российский технологический бизнес, в основе которого лежит искусственный интеллект. ИИ уже стал ключевым драйвером роста для крупнейших отраслей и будет определять экономику завтрашнего дня. Приобретая наши бумаги, инвестор получает возможность участвовать в создании технологичного будущего. Мы намерены обеспечить сбалансированную структуру капитала и справедливое распределение акций среди всех категорий инвесторов, которые разделяют наше видение и ценности».

ПЛАНИРУЕМЫЕ ВЫПЛАТЫ ДИВИДЕНДОВ

Компания рассматривает возможность направить на выплату дивидендов за 2025 год 400 млн руб. (25% от проформа NIC² за 2025 г.). Выплата может состояться в 3 кв. 2026 года при условии получения необходимых корпоративных одобрений. Инвесторы, которые приобретут Акции в рамках IPO, и будут владеть Акциями на дату дивидендной отсечки, будут иметь право на получение указанного дивиденда.

В дальнейшем Компания планирует придерживаться утвержденной дивидендной политики и ежегодно направлять на дивиденды 25% - 50% от NIC.

ФАКТОРЫ ИНВЕСТИЦИОННОЙ ПРИВЛЕКАТЕЛЬНОСТИ

• Масштабный и фундаментально привлекательный целевой рынок с высоким потенциалом роста. Группа работает на рынках заказной разработки и тиражного ПО, которые находятся в активной стадии роста благодаря непрерывному развитию цифровых технологий. Одним из ключевых трендов на рынке в последние годы является развитие технологий ИИ, что обеспечивает игрокам рынка, специализирующимся на соответствующих технологиях, значительный потенциал роста. По оценкам Б1, среднегодовой темп роста (далее - «СГТР») рынка тиражного ПО в 2025-2032 гг. ожидается на уровне 14%, в результате чего объем рынка увеличится с 533 млрд руб. до 1 327 млрд руб. Рынок заказной разработки также продемонстрирует существенный рост и увеличится со 164 млрд руб. до 282 млрд руб. за тот же период.
• Лидерство в сегменте заказной разработки с кратным потенциалом роста в сегменте тиражного ПО. Группа является №1 игроком на рынке заказной разработки по объему рыночной доли, занимая 11% рынка по итогам 2024 г., согласно отчету Б1³. Также Группа обладает потенциалом кратного роста на рынке тиражного и промышленного ПО благодаря наиболее широкому на рынке портфелю соответствующих решений с использованием ИИ-инструментов⁴.
• Комплексное ценностное предложение сервисов и продуктов с фокусом на ИИ: от выявления потребности до разработки и интеграции ПО. Группа предлагает клиентам портфель продуктов и сервисов, закрывающий полный цикл цифровой трансформации: услуги ИТ-консалтинга, заказную разработку ПО, более 50 продуктов тиражного и промышленного ПО, сервисы интеграции и поддержки, а также сервисы обучения. Благодаря комплексному предложению цифровой трансформации заказчики получают цифровизацию бизнес-процессов «под ключ» вместо приобретения разрозненных решений. Технологии ИИ занимают ключевое место в портфеле решений Группы, расширяя функциональные возможности продуктов тиражного ПО и повышая эффективность инструментов разработки.
• Высокоэффективная бизнес-модель на основе технологии ИИ. Группа активно применяет собственные инструменты на основе ИИ для автоматизации разработки, включая Autocode⁵, библиотеку готового оттестированного кода Graham, а также продукт для автоматизации тестирования ПО Testado. Их использование позволяет ускорять цикл разработки, повышать качество решений и масштабировать процессы. За счет внедрения ИИ в заказной разработке Группе удалось увеличить Скорр. EBITDA на одного разработчика на 20% в 2025 г. по сравнению с 2024 г. Дополнительным фактором эффективности является объединение баз знаний всех направлений бизнеса, а также централизованные инвестиции в исследования и разработки, главным образом сконцентрированные на развитии решений на основе ИИ.
• Единый партнер для цифровой трансформации бизнеса с широкой базой крупных клиентов. Многолетний успешный опыт работы на рынке консалтинга, заказной разработки и тиражного ПО позволил Группе сформировать широкую базу клиентов. На конец 2025 г. клиентами Группы являлись более 1 100 компаний, включая крупнейшие корпорации России.
• Уверенный рост выручки, опережающий темпы роста рынка и сопровождающийся ростом рентабельности⁶. Выручка Группы демонстрирует высокие темпы роста, опережающие темпы роста рынка. По итогам 2025 г. выручка достигла 25,5 млрд руб., продемонстрировав 36% СГТР в 2022-2025 гг., что превышает СГТР рынка в 20% за тот же период⁷. Высокие темпы роста выручки сопровождаются значительным улучшением эффективности бизнеса. С 2022 г. по 2025 г. показатель Скорр. EBITDA Группы увеличился в 4,4 раза, с 1,1 млрд руб. до 4,8 млрд руб., что транслировалось в рост рентабельности с 10,7% до 18,8% в 2022-2025 гг. Группа стремится сочетать высокие темпы роста бизнеса с возможностью выплаты дивидендов, что возможно благодаря эффективной бизнес-модели и финансовой устойчивости Группы. Так, на конец 2025 г., чистый долг Группы составил 1,4 млрд руб. или 0,3х Скорр. EBITDA⁸ за 2025 г.
• Продуманная стратегия создания стоимости с фокусом на рост доли ИИ-выручки и долгосрочных контрактах с клиентами. Цель Группы – эффективная трансформация бизнеса клиентов благодаря лидирующей экспертизе Группы в разработке ПО на основе ИИ. Ключевыми направлениями стратегии Группы являются рост доли выручки от продуктов и сервисов на основе ИИ, улучшение монетизации решений и повышение доли возобновляемой выручки, укрепление отношений с текущими клиентами и привлечение новых, а также масштабирование бизнеса за счет M&A.
• Сбалансированное корпоративное управление и выравнивание интересов акционеров и менеджмента. В Компании сформирован совет директоров из 9 членов с равным представительством основного акционера, менеджмента и независимых директоров (3 независимых члена). При совете директоров действуют ключевые комитеты: по аудиту, номинациям и вознаграждениям, а также по стратегии, AI и M&A, — возглавляемые независимыми директорами, что обеспечивает высокий уровень контроля и стратегической экспертизы. Дополнительно Компания планирует внедрить долгосрочную программу мотивации сотрудников сроком на 3 года после IPO, реализуемую через конвертируемые привилегированные акции⁹ с поэтапной конвертацией в обыкновенные. Ожидается, что совокупный объем программы составит до 14% текущего уставного капитала (без учета IPO), при этом ее реализация будет поэтапной: в течение первого года после IPO участникам программы будет передано не более 5% капитала (конвертация ожидается не ранее чем через 180 дней после размещения), а оставшаяся часть (около 9%) — в течение последующих двух лет в соответствии с графиком вестинга¹⁰. Условия программы будут привязаны к достижению ключевых показателей, включая рост Скорр. EBITDA и капитализации, что формирует прямую связь между результатами бизнеса и вознаграждением команды.

ПРОГНОЗ КЛЮЧЕВЫХ ПОКАЗАТЕЛЕЙ

Ранее Компания объявляла прогноз финансовых показателей на среднесрочную перспективу¹¹:

• рост выручки на уровне 18–22% в год;
• наиболее быстрый рост в сегменте тиражного ПО (30–35%);
• рост рентабельности по Скорр. EBITDA до 24–28%;
• сохранение умеренной долговой нагрузки (не более 1,0x Скорр. EBITDA), и умеренных капитальных затрат на разработку (4-5% от выручки) за счет активного применения ИИ-инструментов.

О FabricaONE.AI

Группа компаний FabricaONE.AI – российский провайдер цифровой трансформации и разработчик решений на основе искусственного интеллекта, объединяющий более 20 лет экспертизы в ИТ. Группа объединяет компетенции профильных компаний: Bell Integrator, SL Soft, SL Prom Soft, «Девелоника», Академия АйТи, Группа «Борлас» (более 30 лет опыта в повышении эффективности бизнеса) и других. Синергия между компаниями позволяет предлагать лучшие комплексные решения для бизнеса в различных отраслях по модели «единого окна».

Ключевые направления работы FabricaONE.AI в рамках цифровой трансформации для заказчиков включают консалтинг, заказную разработку ПО и создание решений в области тиражного и индустриального ПО с использованием ИИ-технологий. Ключевыми целевыми рынками Группы являются рынки тиражного ПО и заказной разработки:

• по оценкам Б1, в 2025 году объём целевых рынков FabricaONE.AI составит 533 млрд руб. (тиражное ПО) и 164 млрд руб. (заказная разработка ПО);
• целевые рынки FabricaONE.AI обладают значительным потенциалом роста за счет активной цифровизации бизнеса и государства, растущего спроса на технологии анализа больших данных и применения ИИ, а также интеллектуальной автоматизации и роботизации. На перспективы рынка также позитивно влияет продолжение импортозамещения иностранного ПО с целью обеспечения технологического суверенитета России.

Группа специализируется на предоставлении комплексных решений, отвечающих задачам цифровизации и автоматизации технологических и бизнес-процессов заказчиков, по нескольким фокусным сегментам:

• полный цикл услуг по заказной разработке ПО: от стратегического консалтинга до внедрения, развития и поддержки, с активным применением собственных ИИ-инструментов, кратно повышающих скорость и качество разработки;
• тиражное и промышленное ПО – более 50 готовых решений с применением ИИ для автоматизации производственных и бизнес-процессов клиентов из различных отраслей;
• консалтинг – бизнес-консалтинг и ИТ-стратегия, внедрение ERP/PLM/EPM-систем (Oracle, SAP), управление производственными процессами, аналитика и ИИ-консалтинг;
• также Группа развивает компетенции корпоративного обучения в сфере ИТ – развития цифровых навыков сотрудников ИТ-команд заказчиков, подготовки и переподготовки кадров для работы с современными технологиями.

FabricaONE.AI обладает устойчивой клиентской базой, насчитывающей более 1 100 клиентов из различных секторов российской экономики, среди которых крупнейшие российские частные и государственные компании со значительными ИТ-бюджетами.

В штате FabricaONE.AI свыше 5,4 тыс. сотрудников, 85% из которых – ИТ-специалисты.

Любая информация, содержащаяся в настоящем сообщении, актуальна только по состоянию на дату его публикации. Группа, любые иные лица, входящие с Компанией в группу лиц, их аффилированные или иным образом связанные с ними лица, а также директора, должностные лица, работники, агенты, советники и консультанты (далее — «Представители») и иные лица не принимают на себя обязанности по внесению изменений в настоящее сообщение после даты его публикации и не несут ответственности ни за какие убытки или иные финансовые потери, возникшие в результате того, что любая информация в настоящем сообщении может стать неактуальной или неполной после даты ее подготовки.

Данное сообщение может являться прогнозным заявлением или содержать прогнозные заявления. Прогнозные заявления не являются историческими фактами и могут быть идентифицированы с помощью таких слов, как «планирует», «нацелен», «стремится», «предполагает», «ожидает», «предвидит», «намеревается», «оценивает», «будет», «может», «должен», «продолжает», «следует», или аналогичного выражения (включая производные от указанных слов). Такие прогнозные заявления в момент их предоставления отражают убеждения, намерения и текущие задачи/цели Группы, касающиеся, помимо прочего, результатов деятельности Группы и компаний Группы, финансового положения, ликвидности, перспектив, роста и стратегий. Несмотря на то, что прогнозные заявления, содержащиеся в настоящем сообщении, базируются на обоснованных предположениях, тем не менее любые такие заявления сопряжены с известными и неизвестными рисками и факторами неопределенности, включая существенные условия ведения бизнеса, а также иные внешние факторы, рассмотренные в том числе в разделе 2.8 проспекта ценных бумаг Компании (с учетом дополнений и обновлений), зарегистрированного Банком России 1 ноября 2025 года и размещенного на странице Компании в сети Интернет по адресу: https://www.e-disclosure.ru/portal/files.aspx?id=39560&type=7, которые могут повлиять на то, что фактические показатели деятельности Группы и отрасли будут существенно отличаться от предполагаемых в прогнозных заявлениях. Такие прогнозные заявления в каждом случае представляют собой лишь один из многих возможных сценариев и не должны рассматриваться как наиболее вероятный или стандартный сценарий. Ни Группа, ни ее Представители, ни иные лица не дают никаких заверений, гарантий или утверждений о том, что результаты, предполагаемые в прогнозных заявлениях, будут достигнуты. Соответственно, не следует чрезмерно полагаться на прогнозные заявления.

Сроки, указанные в настоящем сообщении, являются индикативными и могут быть скорректированы в зависимости от ряда факторов и обстоятельств, в том числе внешнего характера.

Часть финансовой информации в настоящем сообщении приводится с учетом потенциальных эффектов от приобретений, завершенных после отчетной даты, финансовых прогнозов и обновления планов IPO и основывается на ряде оговорок, допущений и предположений, применимых к финансовой информации подобного вида.

Информация, подлежащая раскрытию в соответствии с законодательством Российской Федерации о ценных бумагах, раскрывается на странице Компании в сети Интернет по адресу: https://www.e-disclosure.ru/portal/company.aspx?id=39560.

¹ Исключения из обязательств (lock-up) предусматривают: (1) продажу (размещение) Акций в рамках Размещения, (2) любые сделки с Акциями и ценными бумагами, связанными с Акциями (далее – «Ценные бумаги»), совершаемые с действующими акционерами или с банками-организаторами, (3) размещение привилегированных акций и их конвертацию в Акции в рамках программы мотивации, упомянутой в проспекте ценных бумаг, (4) отчуждение Ценных бумаг в целях поощрения, стимулирования или вознаграждения работников и членов органов управления Компании и (или) подконтрольных ей организаций, (5) передачу Ценных бумаг в рамках консолидации контроля над операционными компаниями Группы. Исключения возможны при условии включения аналогичного обязательства по ограничению прав на отчуждение Ценных бумаг для последующих приобретателей по упомянутым выше сделкам.

² NIC – управленческий показатель, который отличается от показателя «Чистая прибыль/(Убыток)» на сумму капитализированных расходов на разработку программного обеспечения, состоящих из вознаграждений сотрудникам и сопутствующих налогов, а также на сумму амортизации такого программного обеспечения.

³ Источник: https://b1.ru/analytics/b1-software-and-it-services-in-russia-research-2025/?ysclid=mo0azg9w4f653773451

⁴ По данным Группы.

⁵ Autocode – платформа, использующая нейронные сети и «low-code» / «no-code» технологии для автоматизированной разработки ИТ-решений и продуктов. AutoCode автоматически генерирует код в соответствии с поставленной задачей и упрощает создание ИТ-решений и продуктов, минимизируя ручной кодинг.

⁶ Показатели за 2025 г. приведены с учетом потенциального влияния приобретения контроля в ООО «Борлас АФС» на результаты продолжающейся деятельности Группы, как если бы приобретенная после отчетной даты компания находилась в составе Группы с 01 января 2025 по 31 декабря 2025 года.

⁷ Рынки заказной разработки и тиражного ПО.

⁸ Показатели Скорр. EBITDA и Чистый долг расшифрованы в отчетности по МСФО.

⁹ Более подробная информация обо всех конвертируемых привилегированных акциях Компании содержится в проспекте ценных бумаг (с учетом дополнений и обновлений), опубликованном на сайте: https://www.e-disclosure.ru/portal/files.aspx?id=39560&type=10

¹⁰ Первая конвертация привилегированных акций и их распределение участникам мотивационной программы ожидается в течение года с даты IPO, но не ранее чем через 180 дней после Размещения, в результате чего участники мотивационной программы получат приблизительно 5% (без учета конвертированных привилегированных акций, зарезервированных под вестинги будущих периодов) от текущего уставного капитала без учета IPO. Оставшаяся часть программы (около 9% текущего уставного капитала без учета IPO) будет реализована в течение последующих двух лет в соответствии с графиком, который будет установлен в программе мотивации.

¹¹ С полной версией пресс-релиза можно ознакомиться по ссылке: https://f1ai.ru/investors/news/fabricaone-ai-publikuet-finansovye-rezultaty-za-2025-god-predstavlyaet-obnovlennyy-perimetr-gruppy-i/